Audit Quality Questioned at Baruch Conference
PCAOBやSECの幹部が、ニューヨーク市立大学バルーク校（ビジネススクールが看板部門だそうです）で開催された監査に関するセミナーで、監査人に対していろいろ厳しい発言をしたという記事。
まず、PCAOBの会長は．．．
2023年は、監査人に対し、11.9百万ドルの罰金を課したそうです。さらに、今年中にいくつかの処分を行うことを明らかにしました（実際、数日後、ビッグ4の中国事務所に対する処分を行っています）。
PCAOB Chair Erica Williams, appearing in a pre-recorded video shown to the 75 or so auditors, policymakers, and academics in attendance, emphasized the record $11.9 million in fines the PCAOB has hit auditors with in calendar year 2023. Williams promised more enforcement actions penalizing firms for audit deficiencies before the year was out.
別のPCAOB委員は、監査人や監査委員会は、作成者や監督者よりもより明確で直接的な責任を監査品質に関して負っている、最終的には、監査の不備につながる問題をただす責任は、監査事務所にあると述べています。
George Botic, a board member who has worked for the PCAOB since 2003, said auditors and audit committees have “a more clear and direct responsibility” for audit quality than issuers or regulators. Sharing audit inspection results will lead to company boards and audit committees to hold audit firms accountable, said Williams.
Ultimately, “the responsibility falls on audit firms to correct the problems that lead to deficiencies in their audits,” she said.
また、監査事務所の風土の問題に取り組むのに重要なことは、事務所のトップ層やミドル層における気風はどうなっているのか、何に対して報酬が与えられているのか（例えば、予算内に収まることやクライアントを満足させることなのか）、監査品質が劣っている場合の金銭的ペナルティと同じくらい、高品質の監査に対して報酬が与えられているか、といった点を、事務所が問うことであると述べています。
Essential to addressing audit firm culture, Botic said, was for firms to ask the following: “What is the firm’s tone at the top and tone at the middle? What is being rewarded (e.g., coming in under budget, keeping the client happy)? Is high audit quality being rewarded equal to the assessment of financial penalties for instances of poor audit quality?”
PCAOBのchief auditorは．．．
AIのような新しい技術－ビッグ4事務所では部分的にはすでに使われているーにより、監査人はより効率的になり、レビューできる取引の数は増えるだろうが、監査人が形だけやっているのでは、役に立たない。PCAOBでは、なぜ仕訳をテストするのか知らない監査チームを見かけることがある。ツールがなかろうが、洗練されたテクノロジーがあろうが、どこに間違いが生じうるのかを、監査チームが理解していなければ意味がない。監査チームが間違った場所を探して時間を無駄にしていることがある。
While new technologies like artificial intelligence, already partly in use at the Big Four, will make auditors more efficient and increase the number of transactions that can be reviewed, it won’t matter much if auditors are just going through the motions, said Barbara Vanich, chief auditor of the PCAOB.
“Sometimes we see audit teams that don’t know why they’re testing journal entries,” she said. “It doesn’t matter whether they have no tool or the most sophisticated technology if they don’t understand where things [can] go wrong. And they sometimes waste time looking in the wrong place.”
