米ＫＰＭＧの元パートナー、インサイダー取引で処分（economiaより）

Ex KPMG partner banned over insider trading

米KPMGの元パートナーが、インサイダー取引で、ＳＥＣから125,000ドルの罰金と、上場会社の会計士（経理担当者）または監査人として業務することの永久禁止処分を受けたという記事。

A former KPMG US partner accused of insider trading is to pay the US Securities & Exchange Commission (SEC) $125,000 (£102,771) in a final judgment that will also see him banned for life from practising as a listed company accountant or auditor

この元パートナー（元記事では実名）は、公開会社の買収案件3件に関する機密性の高い非公開の情報を、自分の証券ブローカーに流したとされています。

Thomas Avent Jr agreed to the final judgment without admitting or denying the SEC’s allegations. He had been accused of passing on highly confidential, non-public information to his stockbroker about three potential acquisitions of publicly-traded companies.

この人物は、1999年以来、ＫＰＭＧの税務部門のパートナーであり、Ｍ＆Ａに関係した会社に対する税務デューデリジェンス業務を行うグループを率いていました。ＳＥＣによると、彼は、2011年と2012年、自分の証券ブローカー（元記事では実名）に、3件のＭ＆Ａに関する情報を流していました。

Avent had been a tax partner at KPMG since 1999 and led a practice group that performed tax due diligence on companies involved in mergers and acquisitions. The SEC alleged that he tipped off his stockbroker, Raymond Pirrello, about the three upcoming acquisitions in 2011 and 2012.

The three deals were NCR’s purchase of Radiant Systems and TBC’s acquisition of Midas in 2011 and Ingram Micro’s acquisition of BrightPoint in 2012.

この証券ブローカーは、元同僚で古くからの友人であった人物にその情報を伝え、その元同僚が、買収公表前に株式やコールオプションを購入していました。この元同僚はインサイダー取引の利益として、111,000ドルを稼いでいました。

Pirrello then passed the tips on to a former colleague and long-time friend, Lawrence Penna, who bought the stocks or call options before the acquisitions were announced. As a result, Penna and his family made more than $111,000 in insider-trading profits.

証券ブローカーには、21，500ドルが支払われ、ＫＰＭＧ元パートナーには、50,000ドルの現金を含む財務的便益が提供されました。

According to the SEC, Penna made payments totalling $21,500 to Pirrello’s American Express card bill shortly after two of the acquisitions. Pirrello, meanwhile, allegedly provided Avent with financial benefits, including $50,000 in cash, for his tips.

元パートナーは、2016年にインサイダー取引容疑で告発され、ただちにＫＰＭＧから休職処分が課せられました。その後しばらくして退職しています。

Avent was charged with insider dealing in 2016 and was placed immediately on administrative leave by KPMG. He left shortly afterwards.

Pirrello is currently in court defending himself against insider-dealing charges and Avent has agreed to testify against him. Penna settled the charges against him in 2016.

日本の監査法人より競争が厳しく優秀な人材であるはずの、米国ビッグ4事務所のパートナーにも、ろくでもない人物がいるようです。