SEC Commissioners Endorse Improved Sarbanes-Oxley Implementation To Ease Smaller Company Burdens

Press Release: SEC Commissioners Endorse Improved Sarbanes-Oxley Implementation To Ease Smaller Company Burdens, Focusing Effort On 'What Truly Matters'; 2007-62; April 4, 2007

米国ＳＥＣが、スタッフによる、ＳＯＸ法遵守の実務におけるムダと重複をなくす改善策を承認したというプレスリリース。見出しの最後は、Focusing Effort On 'What Truly Matters'となっており、今までは本当に重要なことに焦点を当てていなかったのでしょう。

The Commission's direction to its staff will focus the remaining work in four areas: aligning the PCAOB's new auditing standard (AS-5) with the SEC's proposed new management guidance under Section 404, particularly with regard to prescriptive requirements, definitions and terms; scaling the 404 audit to account for the particular facts and circumstances of companies, particularly smaller companies, encouraging auditors to use professional judgment in the 404 process, particularly in using risk-assessment; and following a principles-based approach to determining when and to what extent the auditor can use the work of others.

具体的には以下の４つの分野で作業を進めるといっています。

（１）ＰＣＡＯＢの新しい監査基準をSECの４０４条に関する指針と整合させること
（２）特に小規模企業に関して４０４条監査を各会社に特有の事実と状況に対応したものとすること
（３）特にリスク評価において職業的専門家としての判断を行使するよう監査人に促すこと
（４）他の者の業務を監査人が使うことのできる時期と範囲の決定を原則に基づくアプローチにしたがって行うこと