８月７日（金）までの１週間の市場概況です。 （ ）内は７月３１日比
◆ＣＭＥ日経先物：２０６５０円（＋５０円）ＯＳＣ６３％（＋７％）ＲＳＩ４５％（－１２％）ＶＲ改１２８％（－１９％）→
◆日経平均：２０７２５円（＋１３９円）ＯＳＣ６４％（＋４％）ＲＳＩ５３％（－１７％）ＶＲ改９５％（－８０％）↑
◆ＴＯＰＩＸ：１６７９（＋２０）ＯＳＣ６４％（＋４％）ＲＳＩ５７％（－１４％）ＶＲ改２６５％（＋２１％）↑
◆マザーズ指数：９３１（－３４）ＯＳＣ３４％（－１４％）ＲＳＩ２１％（－４２％）ＶＲ改２５％（－４５％）↓
◆東証２部指数：５０４８（－２９）ＯＳＣ４２％（－１４％）ＲＳＩ３７％（－４０％）ＶＲ改８８％（－８７％）↓
◆日本１０年物国債先物（ＪＧＢ）：１４７．６５円（－２銭）→ 金利傾向ここ２週間フラット
◆信用残評価損益率：買い残－５．３６４％（－０．４２２％） 損拡大
売り残－１３．８２４％（＋１．１４５％） 損縮小
◆日経平均２５日移動平均乖離率：＋１．５％（＋０．４％）上方乖離幅若干拡大
◆騰落レシオ（２５日間）
東証１部：１００．９３％（＋３．００％）↑
マザーズ：７４．４１％（－７．７６％）↓
東証２部：８６．２１％（－５．８５％）↓
【海外市況】
◆ＮＹダウ：１７３７３（－３１６ドル）ＯＳＣ４４％（－３％）ＲＳＩ２３％（－１５％）↓
◆上海総合：３７１７（＋５３）ＯＳＣ５０％（＋６％）ＲＳＩ３８％（＋１％）↑
◆ドル・円：１２４．２３（＋３０銭）ＯＳＣ５３％（＋－０％）ＲＳＩ４９％（－９％）↑
◆米１０年債利回り：２．１８％（－０．０２％）ＲＳＩ４１％（＋１％）↓
◆米３ヶ月国債利回り：０．０６％（－０．０２％）ＲＳＩ５６％（－１７％）↓
対１０年債スプレッド：２．１２％（＋－０．００％） ３％が好況の目安。
◆ＶＩＸ指数：１３．３９（＋１．２５）ＲＳＩ４９％（＋６％）↑
◆ＣＲＢ指数：１９８（－５）ＲＳＩ２５％（－１％） ↓
◆ＷＴＩ原油先物：４３．７５ドル（－３．０２ドル）ＲＳＩ２５％（－４％）↓
◆ＮＹ金：１０９３ドル（－２ドル）ＲＳＩ３１％（＋１％）→
７日の米雇用統計は市場予想にほぼ近かったものの、ＮＹダウは２００ＤＭＡラインに見事に跳ね返されて下落継続。それに対して、日本の主力市場は円安傾向に支えられ堅調。新興と小型株は対照的に売り込まれております。
それよりも注目すべきは、市場は９月の利上げを先取りする形で、商品（ＣＲＢ、原油）から資金を急激に引き揚げているようです。チャートを見ても底なしの下落といった感じですね。
一応基本的には、利上げは株式市場にはネガティブに働くので、ダウの低迷は普通に納得できますが、商品については、これまでヘッジファンドがレバレッジを上げて投資してきた新興国市場からの資金の引き揚げの動きが加速していることと、中国を始めとした世界経済の変調からの需要減を見越しての動きかと思います。
米３ヶ月債の金利高騰は、当面のヘッジファンドの資金繰り（レバレッジを上げているので損失もその分膨らみ、借りた資金の返済のために短期資金のショートを起こしやすい）の動きを如実に現しているのではないかと。。
今はまだ日経先物は売り込まれておりませんが、利益が上がっているうちになりふり構わず売られるかも知れません。その時に官製相場の日本市場に、更なる日銀や年金のマネーをつぎ込むことは、まさに世紀の愚作と言えるでしょうね。
いずれにしても当面は、この商品安の動きが、９月の利上げが実現した時までに収束するのか、それとも、更なる資金ショートが生じて、ゴールドなどの即金性の相場にまで影響を及ぼすのか、いよいよ目が離せなくなってきました。
◆ＣＭＥ日経先物：２０６５０円（＋５０円）ＯＳＣ６３％（＋７％）ＲＳＩ４５％（－１２％）ＶＲ改１２８％（－１９％）→
◆日経平均：２０７２５円（＋１３９円）ＯＳＣ６４％（＋４％）ＲＳＩ５３％（－１７％）ＶＲ改９５％（－８０％）↑
◆ＴＯＰＩＸ：１６７９（＋２０）ＯＳＣ６４％（＋４％）ＲＳＩ５７％（－１４％）ＶＲ改２６５％（＋２１％）↑
◆マザーズ指数：９３１（－３４）ＯＳＣ３４％（－１４％）ＲＳＩ２１％（－４２％）ＶＲ改２５％（－４５％）↓
◆東証２部指数：５０４８（－２９）ＯＳＣ４２％（－１４％）ＲＳＩ３７％（－４０％）ＶＲ改８８％（－８７％）↓
◆日本１０年物国債先物（ＪＧＢ）：１４７．６５円（－２銭）→ 金利傾向ここ２週間フラット
◆信用残評価損益率：買い残－５．３６４％（－０．４２２％） 損拡大
売り残－１３．８２４％（＋１．１４５％） 損縮小
◆日経平均２５日移動平均乖離率：＋１．５％（＋０．４％）上方乖離幅若干拡大
◆騰落レシオ（２５日間）
東証１部：１００．９３％（＋３．００％）↑
マザーズ：７４．４１％（－７．７６％）↓
東証２部：８６．２１％（－５．８５％）↓
【海外市況】
◆ＮＹダウ：１７３７３（－３１６ドル）ＯＳＣ４４％（－３％）ＲＳＩ２３％（－１５％）↓
◆上海総合：３７１７（＋５３）ＯＳＣ５０％（＋６％）ＲＳＩ３８％（＋１％）↑
◆ドル・円：１２４．２３（＋３０銭）ＯＳＣ５３％（＋－０％）ＲＳＩ４９％（－９％）↑
◆米１０年債利回り：２．１８％（－０．０２％）ＲＳＩ４１％（＋１％）↓
◆米３ヶ月国債利回り：０．０６％（－０．０２％）ＲＳＩ５６％（－１７％）↓
対１０年債スプレッド：２．１２％（＋－０．００％） ３％が好況の目安。
◆ＶＩＸ指数：１３．３９（＋１．２５）ＲＳＩ４９％（＋６％）↑
◆ＣＲＢ指数：１９８（－５）ＲＳＩ２５％（－１％） ↓
◆ＷＴＩ原油先物：４３．７５ドル（－３．０２ドル）ＲＳＩ２５％（－４％）↓
◆ＮＹ金：１０９３ドル（－２ドル）ＲＳＩ３１％（＋１％）→
７日の米雇用統計は市場予想にほぼ近かったものの、ＮＹダウは２００ＤＭＡラインに見事に跳ね返されて下落継続。それに対して、日本の主力市場は円安傾向に支えられ堅調。新興と小型株は対照的に売り込まれております。
それよりも注目すべきは、市場は９月の利上げを先取りする形で、商品（ＣＲＢ、原油）から資金を急激に引き揚げているようです。チャートを見ても底なしの下落といった感じですね。
一応基本的には、利上げは株式市場にはネガティブに働くので、ダウの低迷は普通に納得できますが、商品については、これまでヘッジファンドがレバレッジを上げて投資してきた新興国市場からの資金の引き揚げの動きが加速していることと、中国を始めとした世界経済の変調からの需要減を見越しての動きかと思います。
米３ヶ月債の金利高騰は、当面のヘッジファンドの資金繰り（レバレッジを上げているので損失もその分膨らみ、借りた資金の返済のために短期資金のショートを起こしやすい）の動きを如実に現しているのではないかと。。
今はまだ日経先物は売り込まれておりませんが、利益が上がっているうちになりふり構わず売られるかも知れません。その時に官製相場の日本市場に、更なる日銀や年金のマネーをつぎ込むことは、まさに世紀の愚作と言えるでしょうね。
いずれにしても当面は、この商品安の動きが、９月の利上げが実現した時までに収束するのか、それとも、更なる資金ショートが生じて、ゴールドなどの即金性の相場にまで影響を及ぼすのか、いよいよ目が離せなくなってきました。
