今度こそ底打ちか

後場は、順調に上げすぎた６９６５浜松フォトニクスを一旦＋６Ｋで利確したり、押されっぱなしの９３７８ワールドロジを２００Ｋで待ち受け、戻りが鈍いので２０３Ｋで売り、８９０２パシフィックマネジメントを２４２Ｋで拾い＋４Ｋで売った後、２５０Ｋと２５１Ｋに引け際に再度エントリーするなど、マザーズ指数と日経平均の上昇に合わせて場が復調してくるのを確認ながらトレードをしました。持ち越し株はパシフィックマネジメントのみです。

昨晩、いくつかの主要銘柄について、今日ここまで落ちれば買うというラインをメモにしておきました。週足や月足のトレンドラインと、今年になっての安値などを参照しながらでした。計２２銘柄のうち、このパシフィックマネジメント、２４３２ＤｅＮＡの後場の安値、そして同じく後場の２６８１ゲオが、筆者の買い水準に到達しておりました。

特にパシフィックマネジメントは出来高も多く、結構にボラティリティも高いので、今日プラ転するようだと底打ちが明確となると判断しておりました。最後の２分くらいの趨勢でこのことが確認できたための追加買いでした。もし、２５０Ｋを割ってマイナスで終わっているなら２５０Ｋの持ち株のみとして追加での買いはしませんでした。決算遅れのアーバンや公募のリサ、そして上げすぎていたケネディなどは別として、アセットＭやダヴィンチなど、下げすぎの銘柄から今日の後場に反発しております。何とか底打ちのサインが出たのではないでしょうか。

明日が、その確認のための本番となり勝負どころを迎えそうです。

その明日の注目銘柄は、今晩じっくりと吟味してアップする予定です。

戻り売りでつい買ってしまって

相変わらず、買いポイントが下手で我ながらあきれおります。

今日はおおかたの予想では、更に下げて始まると見ておりましたが、日経も新興もともに上げて始まりました。

こうしたときは、昨日までの下げトレンドに嫌気をさした方々の戻り売りが出るのは常識でした。ところが、目先の動きについ、昨日損切りした４７７１Ｆ＆Ｍを１８４Ｋで買ってしまったのです。当然ながら戻り売りが激しく、ついに昨日の安値１８０Ｋを大きくオーバーランする始末です。この過程で、半分ほどは１８０Ｋで降りました。その後安値の１７１Ｋから、場全体がリバウンドに入るときにドンドンと値を戻していくのを見て、１７９Ｋで再エントリーしました。

しかし、その後がまたあまり褒められたものではありませんでした。半分を１８２Ｋで利確してしまったのですね。この上昇トレンドの時こそ、買い値を下まわらない限りホールドすべきでした。残りも売り節目の１９１Ｋから少し妥協をしてしまって１８９Ｋでの売りでした。
結局本来なら１７９Ｋで買って１９０Ｋあたりで売れるところ、ドタバタしての薄利でした。

同様に、上方修正を発表した６９６５浜松フォトニクスは、寄り付きからのちょっとした押し目が買い時の常識だったのに、ついつい場が調整をしているときの上値追いにあせって、３５００円で買ってしまいました。さすがに、この株今日は非常に底堅く、前場終了間際に再度３５００円の大量買いが入っておりましたので、今日はほどほどで終わるでしょう。この株ＯＳＣが昨日で２９％まで急落し、ＲＳＩも１１％に落ちておりましたので注目しておりました。ここまでに結構押されていましたので、４０００円目指しての上昇はジリジリとあるかと思っております。

ところで、今日ついに「２日連続ストップ高銘柄」を売りました。何だかお分かりでしょうか？

福岡Ｑボードというところに上場されている、８９９６ハウスフリーダムという住宅会社です。上場初日に６万円以上を付けたのに、需給逼迫で１０万円に届くとやらのフィスコの予想を信じてしまい、売り時を逸したまま公開価格割れ寸前まで落とされておりました。このところ、隣で愚妻が自分の持ち株の調子が悪いことの腹いせに、早く公募価格割れにならないうちに売れ売れと矢のような催促でした。単なる催促ならいいのですが、少し前の３００００円台の時に売らなかったことを蒸し返しながらの催促なのです。その攻撃に耐えかねて、もうハウスフリーダムは板から消すように再三懇願したにもかかわらず、今日またまた催促の矢が飛んできました。今度は、銭がないので早く売って半分よこせという始末です。公募価格２６０００円で３２８００円売りですので、半分の１６０Ｋ程も分け前を与えれば何のことはありません。１００Ｋの赤字です。

しかし彼女困ったモンです。いつものように、この相場に全額張ってしまい身動きがとれないようなのです。その窮地を脱するためかどうか、何と信用取引をやりたいと最近になって言い出す始末なのです。いつも高いところで掴んでしまい大損をこいているので、きっと信用売りならうまくいくだろうと、全く支離滅裂な理屈なのです。上がると思って買っているはずなのに、そこで信用売りを仕掛けるというのです。人間、思うことと行動を逆にすることなどそうそうできるものではありません。つまり、自らを反面教師にすることなど、あのソクラテス以外は出来るはずもありません。そのソクラテスの女房は「クサンチッペ」という珍しい名前です。筆者の愚妻のニックネームは、わざわざ清らかな響きの「mari」と付けてやっているのに、本当に困ったものです。しかたないので儲けにおまけして１００Ｋを与えることにしたところ、強く拒絶されてしまいました。まだまだ「賭博師？」としての矜持をもっているようです。これで一安心しました。

明日の注目銘柄（５．１７．０６）

３年ほど前のちょうど５月１７日だったと思いますが、今日と同じような大きな下げがありました。筆者はソフトブレーンや冶金工業を持っていたのですが、見る見る数万円単位の損失が発生するのを見て、この時期にもかかわらず冷や汗が出てきたのを覚えております。損切りがやはりこの頃は出来なかったのですね。

その時はそのまま予定していた海外旅行に出かけました。旅行中はもっと下げておりました。そこからの反発は多少ありましたが、場を見ていれば思わず底値で売ってしまうほどの強烈な下げでした。

今日は３年前と違って、後場の嫌な雰囲気から全銘柄が一斉に下げるのを見てすべて処分しました。落ちる前だったので、少しは被害が少なかったかと思います。１００％キャッシュです。途中、長期下落中の９０６５山九に手を出したりしましたが、これも－６Ｋで損切りました。因縁の５４５６朝日工業も、ついに損切りです。－７６Ｋ。これは少々痛い。

この調子だと明日は誰が見ても更に下げ続けるでしょう。しかし、このくらいの下げがないとこれまでのような中途半端な反発に終わってしまい、ジリ下げというのか、生煮えというのか、とにかくダラダラと下げ続け方向感がありませんでしたので、待望の激下げがやっと出現してきたという感じです。今日持ち越した方には申し訳ありませんが、これからの下げでの反発局面が勝負どころとなります。

ところで、注目銘柄ですが、今日はいささか趣向を変えて、筆者がトラッキングしているテクニカル指標のＯＳＣやＲＳＩがコンバージェンスしている銘柄や、乖離幅がマイナスの銘柄をとにかく羅列します。これ以外の銘柄は少なくともテクニカルには明確な下落サインが出ております。

テクニカル用語の簡単解説


【ＯＳＣコンバージェンス銘柄】計１９銘柄

　３３５６テリロジー、３３９０ＵＳＳ、３３８６コスモバイオ、６１５９ミクロン精機、２４３７シンワアート、３３７１ソフトクリエイト、４７６４デジタルデザイン、４６４４イマジニア、２３８３日本エイム、４３２６インテージ、６９０８イリソ電子、６１８７メイコー、２３６０ウィーヴ、６７６９ザイン、４２９０プレステ、２６８１ゲオ、４８４２ＵＳＥＮ、６９００東京電波、７２７７ＴＢＫ。

【乖離幅がマイナスの銘柄】計１１銘柄

　６１５８和井田製作所、３０３５ケーティーケー、３７６４アッカネットワークス、７７４９メディキット、４８４２ＵＳＥＮ、１９７０日立プラントテクノロジー、３０２８アルペン、２６８１ゲオ、５０１７ＡＯＣＨＤ、５７１３住友金属鉱山、６９００東京電波、

【ＯＳＣが２０％未満】

　４７７１Ｆ＆Ｍ

【ＲＳＩが１０％前後】

　７２５９アイシン精機、６９６５浜松フォトニクス、６９０２デンソー

【ＲＳＩがコンバージェンスしている銘柄】計６４銘柄

　数が多いので省きます。今日のような激下げの場合は、これまでのトレンドからの下げが大きいのでコンバージェンスしがちです。

トラッキング総銘柄数は２７３件です。

少なくともＯＳＣコンバージェンス銘柄と乖離幅マイナス銘柄の合計の３０銘柄が、明日の反転を示唆はしております。約１１％です。ＲＳＩがコンバージェンスしている銘柄を含めると約三分の一が、何とか明日の切り返しの条件は満たしておりますが、それにしても、朝一番で押されてからでないと、いきなり反発はしないかと思われます。

以上の中から、ＯＳＣとＲＳＩの両方が前日比プラスしている銘柄を、明日の注目銘柄としてノミネーションしておきます。

◆３３９０ユニバーサルソリューションシステムズ

　これは今日ストップ高したのでプラスもやむを得ませんね。ＯＳＣ、ＲＳＩとも７２％までにきておりますので、ここからの反転には注意した方が良いかと思います。

◆６９０８イリソ電子

　理不尽な下げに見舞われていましたので、今日の反撥は当然でしょう。ＯＳＣは＋４％の２９％、ＲＳＩも＋７％の３０％と明らかな反転です。明日は更に戻すことが期待されます。

◆４８４２ＵＳＥＮ

　これもこのところの下げが大きく、今日はさすがにこれ以上の下落には至りませんでした。ＯＳＣは＋１％の４５％、ＲＳＩは何と＋１５％の４１％です。乖離幅も－４５円と良好。明日はそのまま素直に上がるかどうかはチョイと警戒をしておいた方がよいかと思います。この間の下げのファンダメンタル的な要因がひっかっているためです。

◆６７９７ザインエレクトロニクス

　これは半導体関連の優良銘柄です。ＯＳＣは＋４％の５３％まで伸ばしております。ＲＳＩは＋５％の３８％です。乖離幅は－１５Ｋと良好。

◆２６８１ゲオ

　ＯＳＣが＋２％の３９％、ＲＳＩは＋７％の２７％ですので、普通なら絶好の切り返し場面です。乖離幅も－２Ｋと良好です。＋１Ｋですがプラ転しております。まさに我が道を行くというのが今日の値動きでした。

◆６９００東京電波

　少々地味ですが、この株も踏ん張っておりました。ＯＳＣは＋１％の４０％、ＲＳＩは＋３％の４５％です。乖離幅も－１６円と良好です。

以上、６点です。明日はいよいよ正念場を迎えます。うまく立ち回れるよう願っております。筆者も今はキャッシュ１００％で満を持して待ち受けております。何とか、この機会を手にしたいものです。あまり、入れ込み過ぎると足をすくわれるかも。。。気を付けねば。

ところで、今日の下げは株だけではありません。ゴールド（金）が何と１６３円も下げております。こんな強烈な下げは記憶にありません。銅の暴落に引っ張られたということですがこの損失は少々筆者にとっても痛いものがあります。それでも平均取得価格は１５００円以下ですので、今の売り水準の２３７２円というのは１年少々にしては結構な上昇率です。この調整が良い薬となり更に上を目指すことでしょう。株よりか良いかも知れませんよ。

それでは明日のご健闘を祈ります。

一筋縄ではいかない

一筋縄ではいかない、というのは「扱うのが難しい」や、「マネージするのが困難」という意味ですが、「一筋」というのは「一本の線」転じて「一途」ということも意味します。つまり、今の相場は「一途」に行っても扱うのが難しく、投じた資金を管理して増やすのが誠に困難ということとなります。

皆さん、今日こそ上がるだろうとそれこそ一途に買いに入るのですが、うまく行かないのが、今日の寄り天でした。何度も何度も寄り天で一杯食わされているのに、上がる株を見るとどうも心の中の景気が良くなるらしく、こんなところで手を打つのは真っ平ご免だという不遜な気持ちが、人間誰しも芽生えてくるようです。

今日も寄り天に騙されましたね。比較的うまく売れたのは、寄り天でなかった２３８４ＳＢＳホールディングだけです。ちょっと早めでしたが４８８Ｋで売り、＋１１Ｋ。

ところがその後に手を付けた４７５１サイバーエージェントにはこてんぱんにやられました。
上値追いは良くないことから押し目としての２２６Ｋで待っておりました。思惑通りに出来たのは良いのですが、そこからがさすがに少々の反発を見せるものの勢いがばたっと止まりました。こうなるといけません。同値で降りるチャンスは幾らもあったのですが、先ほどの不遜な気持ちの変形版（きっとここが底である。こんなところで売るのはご免）が現れてきました。結局筆者が損切りの１つのガイドとしている前日安値２２０Ｋを割ってうろうろしているところを２１９Ｋで売りました。場の雰囲気がもっと的確に読めればいいのですが、前日終値あたりから反発するケースが過去にあるのが頭をよぎったのが災いしました。

他の持ち株である６２６０アドテックエンジニアリングや、４７７１Ｆ＆Ｍ、そして８９３６リプラスも全て寄り天でした。後の前場の取引は３７５６豆蔵の２３７Ｋ買いと、４２４０クラスターテクノロジーの＋１Ｋ抜きでの売買だけでした。豆蔵は、前回の朝日工業の例もあるので、引けにかけての様子から撤退も考えざるを得ません。もし上がったとしてもそこで利益が出るなら一旦売却です。というのは、この株は話題性で結構な賑わいを時折見せますが、まだ会社に実りをもたらす段階には至っていない可能性の方を大きく見ているためです。サプライズが出たら出たで、今日のイーウェーブのように、その日のアクションでも間に合うかも知れません。しかし、そのイーウェーブですが、注目銘柄に挙げた段階では、決算情報は知りませんでした。ある程度はテクニカルなサインとして出るものですね。３月２２日に下方修正しているだけに、小規模のビジネスの場合は結構時期によるブレがあるようです。しかし、昨日はちゃっかりと引けに最高値をつけており、テクニカルにも絶好な切り返しを示していました。どこかで甘い汁を吸ったかたもいたことでしょうが、昨日はたったの２９株しか出来ておりません。インサイダーではなかったのでしょう。そこは良かったかと思いますが、５月１１日のあの「イー兄弟」騒ぎでの急騰ぶり、急落ぶりは、この好決算の前触れだったのかも知れません。しかし、そんなこと、その時点では分かりませんですよね。全く、一筋縄ではいかないものです。

明日の注目銘柄（５．１６．０６）

後場は直近ＩＰＯでストップ高が出るなど、銘柄によっては切り返しの動きが活発化したようです。筆者も、持ち越しは４７７１Ｆ＆Ｍ、、６２６０アドテックエンジニアリング（買い値２１２０円）、２３８４ＳＢＳホールディングス（買い値４７７Ｋ）、そして、８９３６リプラス（買い値２７４Ｋ）と結構な数になりました。

不可解な動きをしたのは、５４５６朝日工業です。後場の後半に数１０枚の買い板がジリジリと押し上げて行き、その動きに惑わされた方々の買いで、一時は４３２Ｋまで押し上げられました。その途端に６０個ほどの買い板が消えたのです。どなたか姑息な方が意図的に押し上げるための見せ板でした。この過程で買わされた方の特売りで、引けは４２７Ｋを付けた後は、４１７Ｋまで押されております。本当に不愉快ですね。こうした意図的な相場の操作を行うとは。このような手段がまかり通るこの市場とは一体何なのか？本当に不愉快なことこの上もありません。

これでは普通の神経を持った投資家は嫌気がさしてしまいます。筆者も以前にこのような違法な見せ板について、時系列のデータ付きで監視委員会に申し出ましたが、うんともすんともありません。もう馬鹿らしくて貴重な時間をさいて告発する気にはなりません。全くひどい話です。相手の素性が分かればぶん殴ってしょっ引いてやるところです。（怒）

それはそれとして、明日の注目銘柄です。

テクニカル用語の簡単解説


１．２４１３ソネットＭ３　▲

　今日も下げましたが、ＯＳＣは連続でコンバージェンスし、＋３％の４４％です。ＲＳＩも先週金曜日と違って、コンバージェンスしております。＋２％の２０％です。乖離幅も－１０Ｋと絶好です。明日押されたら押されたところから、もしプラスで始まるならそのまま乗りという手です。どうみても反発の形を作っております。

２．３７５６豆蔵　△

　これもＯＳＣが３連続コンバージェンスし、ＲＳＩはやっと＋４％の４３％とコンバージェンスしました。乖離幅は－４Ｋです。指数値はこのところの最低値です。明日のエントリーポイントもＭ３と同様です。

３．８７０１イートレード証券　△

　乖離幅－４Ｋ。ＯＳＣ、ＲＳＩとも２連続コンバージェンス。しかし、連休明けにつけた５８％からはまだ下落局面にあるので注意。

４．９３７８ワールドロジ　△

　乖離幅ゼロ、ＯＳＣ＋１％の３９％、ＲＳＩ＋３％の４１％。いずれも２日連続コンバージェンス。しかし、コンバージェンスとはいえ僅かなものです。まだまだ低位揉み合いが続く可能性も織り込んでおいて下さい。

５．８９３６リプラス　▲

　乖離幅－６Ｋ。ＯＳＣ＋１％の４３％、ＲＳＩ＋１％の２７％でともに２日連続コンバージェンス。プラ転後のＯＳＣのコンバージェンスは一応上げサインですので、明日に注目。

６．３３５６テリロジー　△

　乖離幅－３Ｋ。ＯＳＣ＋２％の４５％、ＲＳＩは＋５％の３３％でコンバージェンス。４月２４日に１４０Ｋまで押されてそこから反発はしております。明日も同じ傾向を辿るかどうか注目。

７．３７８２ＤＤＳ　○

　指紋認証システムのこの会社、乖離幅が何と－１５０Ｋにも達しました。ＯＳＣも＋２％の４１％です。ＲＳＩは＋３％の２９％です。直近ＩＰＯに上げの矛先が向かっておりますが、この株もいい加減押されております。指数値は上場の終値を２００００００として、９３００００まで落ちました。出来高が細っておりますが、もし出来高を伴えば、ここからの見直し買いはあるでしょう。しかし、値がさ株なのでチョイと買うのがためらわれるところです。

８．３７８０メビックス　▲

　一足早く綺麗に切り返したようです。明日は６００Ｋを目指す動きとなるか、一度押されてからの反発に転じるか、地合によって戦法は異なりますが、一旦底を打ったことだけは確かのようです。

９．４２３８ミライアル　▲

　今日これだけ上げてもＯＳＣは２７％と前日比イーブンです。ＲＳＩは＋８％の２９％です。いずれにしても随分と押されました。この低位水準からは切り返しは濃厚かと。

１０．８９３９大和システム　△

　出来高は少ないのですが、今日でＯＳＣは＋６％の５２％と抜け出ました。ＲＳＩも同様に＋１０％の４３％です。乖離幅はゼロ。

１１．２４３８アスカネット　△

　これもＯＳＣが＋５％の４３％と抜け出した気配です。ＲＳＩも＋４％の１４％です。乖離幅は－２Ｋと良好。

１２．３７８８ＧＭＯホスティング＆セキュリティ　△

　乖離幅が何と言っても－１２Ｋまで拡大。ＯＳＣは＋２％の５０％乗せでのコンバージェンスですが、ＲＳＩはまだ＋１％の２９％です。明日はされに押されたところからの６６０Ｋ越えでの買い。出来高が極端に細くなっております。注意。

１３．４３０５ＩＭＪ　▲

　前日に続いてプラ転し、ＯＳＣは＋６％の５９％まで伸ばしましたが、ＲＳＩの方は何と＋１３％の４０％です。

１４．２３７９ディップ　▲

　ＯＳＣが２日連続上昇し、今日で＋２％の４１％です。ＲＳＩは同値。乖離幅も－３Ｋなので、明日少し押されたところからの反発に注目。

１５．９７０２アイ・エスー・ビー　▲

　この株、４月１７日に好業績から買われてから、ここまで調整しました。しかし、ＯＳＣも＋６％と伸ばすと共に、１５円プラ転です。ＲＳＩはしかし、２４％と大きくダイバージェンスしております。明日は今日の勢いで上げるかどうか注目下さい。

１６．３７３２イーウェーブ　▲

　今日は出来高も細いながらも５Ｋプラ転し、ＯＳＣも＋４％、ＲＳＩも＋８％の２７％まで上げました。乖離幅－４Ｋ。１１日に一波乱ありましたが、上げるならあの日よりも明日でしょうか。何しろ節操のない博徒の株です。理由なくしてやけになって棒上げしたりします。逆に、鴨が寄らないと見ると今日のように閑古鳥が鳴いてしまいます。実に殺伐とした風景ですが、これも株式市場に咲いた徒花でしょう。

１７．６７２７ワコム　△

　今日は不発でしたが、２１６Ｋからの切り返しで底打ちのサインです。ＯＳＣが＋５％の５８％と、ＲＳＩも＋３％の４４％とコンバージェンスしており、乖離幅も何と－１３Ｋもあります。明日は２１６Ｋを再度割らずにいきなり上に行くようなら２４０Ｋ奪回はあるかも知れませんので、明日を本命として注目下さい。

１８．２３７１カカクコム　○

　これも乖離幅－８ＫでＯＳＣは＋７％の３８％です。ＲＳＩも＋２％の３６％。底打ちの典型的な形です。指数値は何と昨年の８月１２日以来の低さです。ここから反転しなければチョイと重症かと思うパターンです。

１９．４３１３ＩＸＩ　▲

　今日に続いての注目。執拗な揺さぶりに上値が抑えられた様ですが、今日で安値、高値とも切り上げました。そして、ＯＳＣも＋５％の３８％にＲＳＩも＋３％の３８％へと明確な上昇が見られましたので、明日こそ本格的な上昇が期待されるところです。まずは７５０Ｋ越えがすんなりといくかどうか注目。

２０．８７３８ひまわりホールディングス　△

　この株、１つの上げパターンに入っております。それは、ＯＳＣが５月１０日の４４％をボトムにして、４７％、５５％、そして今日は６０％とコンバージェンスしております。ＲＳＩも同じ傾向です。乖離幅もまだ－３円です。一時の人気は確かになくなりましたが、人が忘れる頃に因果は巡ると言います。４月２８日の決算はそんなに悪くないはずですが、ひまわりが咲く時期はとっくに過ぎたとばかりに放置されております。（実はこれからば本番です）ＯＳＣの６０％台は確かに高めですが、この株３００円台を付けていたときは８０％台にまで上昇しております。明日この時以来の意地を見せるかどうか注目。

２１．４７５１サイバーエージェント　▲

　新興の不振をもろに被ってこの株も押されておりますが、今日でＯＳＣは＋３％の４０％へ、ＲＳＩも＋６％の３５％へと反発です。＋２Ｋで終わっておりますので、普通なら明日は多少押されてもそこからは２３０Ｋ目指して上昇する筈です。

以上です。地合が悪いと言いながらも、これだけ明確なコンバージェンスやプラ転銘柄があります。（数が多くなっておりますが、あえて、同じようなスクリーニング基準で抜き出してみました。）これらは明日に期待を持たせる形で終わっておりますので、明日の結果がこれからの市場を決める上では重要かと思います。

気が付いたかと思いますが、東証一部銘柄がありません。まだまだ押されているようです。別に意識して外した訳ではありません。たまたま、テクニカルには、これまで押されすぎていた新興銘柄に立ち直りの兆しが顕著に見られるということですね。