明日の注目銘柄（５．２．０７）

後場は先物が「停滞」してくれたせいもあってか、新興市場は更に上げてきました。しかし、明らかにＯＳＣ面から見ると上げすぎです。マザーズ指数で＋８％の５８％、ヘラクレス指数も＋４％の５１％です。マザーズ指数はあと一押しで６０％台に入りますので、そこからは一旦調整に入るのではないでしょうか。ヘラクレス指数のＯＳＣも３１％を付けた４月２０日の安値の１５３９ポイントを、今日はやっと下から抜いたばかり。１６００ポイント乗せに明日以降にチャレンジするかどうかですが、このところの上げ幅から言っても、明日は一休みしないと体力がもたないと思います。

後場に持ち越しの株はすべて整理し、引けにチョイと気になるチャートの形をしている３０３４クオールを打診買いした程度です。

明日はそのままストレートに上昇して引けるかどうか注意深く見守りながら、寄り天も覚悟しながらの明日の注目銘柄です。

テクニカル用語の簡単解説

１．３８２３アクロディア
　今日ずっと見ていましたが、もう大きな投げは出ていないようです。少し戻りかけては売りが入っておりましたが、ＯＳＣも＋６％の３６％まで回復し、ダイバージェンス度も３５Ｋもあります。また、乖離幅は２６Ｋ。ＲＳＩは＋３％の１７％と、いずれもテクニカル指標としては絶好の位置取りです。３４０Ｋを底割れすることなく持ちこたえた感じです。

２．３８１１ビットアイル
　これは１１８Ｋの今日の安値に少しでも近づいてからの買いです。出来高も少なく地味ですが業績は文句なし。

３．３８１２ゲームオン
　今日は比較的大人しかったようですが、ＯＳＣも＋２％の４０％に乗せてきました。この株、本復しているようなら、明日は出来高を伴いながら２６０Ｋから２８０Ｋまで伸ばす地力はあるのですが少々足踏み状態。しかし、下値は切り上げてきているので、２４０Ｋあたりまで押されたら買いか。

４．８３０６三菱ＵＦＪフィナンシャルＧ
　ＲＳＩがついにゼロです。三井住友フィナンシャルＧも同じくゼロ。ここまで足並みを揃えることはないのに、長年染み付いた護送船団の癖は抜けないようです。三井住友と違って、この株のＯＳＣは＋１％の３８％と、ほんの少しの切り返しが見られます。こういう下げを真綿で締め付けられるような下げとでも言うのでしょうか。銀行で干された人の気持ちがよく分かります。あまり縁のない業界なので、買うことはないと思いますが、一応ご報告まで。１２４万円割れがなければ、ある程度の戻しはあるかも知れません。

５．４８３９ＷＯＷＯＷ
　明日の押し目で３３０Ｋ辺りまで落ちてきたら買いか。ひと頃の出来高がないので、あまり上を指しても売りづらい株。５月１５日決算。

６．６７６２ＴＤＫ
　エレクトロニクス株からはこれ。ダイバージェンス度が２５０円まで拡がりました。ＯＳＣは＋１％の３５％とコンバージェンス。明日は再度の１００７０円までの下落を凌げれば反転に転じるものと思われます。５月１５日決算。

７．６３６１荏原製作所
　ご存じ環境関連銘柄。今日はさすがに２５ＭＡラインからは反発を見せました。明日は出来るだけ６２０円以下で仕込むこと。５月１８日決算。こういうメーカーが地球を救うのかも知れません。チョイと大げさか。

８．７０１１三菱重工業
　今日は押されてＯＳＣも珍しく３７％まで低下。明日は７００円割れも視野に入れながら、底入れしてからの反発があるかどうかを見定めての買い。この株が地球を救うかどうかは定かではありません。あまりに軍需産業のイメージが強く、筆者などつい、たてつきたくなります。しかしそろそろ反転時期に注意。

９．６３７８木村化工機
　すっかり最近は大人しいようですが、ＯＳＣは３２％まで落ちて、４月１８日に並びました。一気に落ちれば反発もあるのに、段々とパンツのゴムが柔軟性を失って行くような値動きです。そうした弛緩した状態こそ、こうした仕手株が跋扈する時です。明日、もう一度５２０円あたりまで押されれば、その筋の方の成り買いに乗じて、空高く舞い上がるというヤドカリ戦法です。あぅ～、我ながら何と卑屈なことを。

１０．１９７０日立プラントテクノロジー
　明日は６９０円が固いことを確認しての買い。やっと降りてきたという感じです。乖離幅も８円あります。ＯＳＣのダイバージェンス度も９円。ＲＳＩは２４日の１７％を底にしてまだ２８％です。決算発表は２４日に終了済。ＰＥＲ４５倍にしてはサプライズはなかったようです。

以上です。途中からは重量級の銘柄に注目が集まりました。仕方ありません。新興市場銘柄はもう反発が終了しているのです。後は更に強気に上がるかまたまた押されるかのフィフティフィフティです。それに比べれば、６番目以降の銘柄は重量があるだけに安心感があります。まあ、連休前ですのでほどほどのトレードで明日は遊び金を少々稼げればと思う次第。

新興市場は堅調

テクニカル妙味のある直近ＩＰＯの一角などの新興市場銘柄は、前場の先物の仕掛けにもかかわらず、概ね堅調に推移しております。

これでマザーズ指数のＯＳＣは＋７％の５６％に、ヘラクレス指数のＯＳＣも前日同値の４７％まで戻しております。

マザーズ指数など、筆者の見立ての５５％は既に通過。このまま一進一退が続くと、明日の前場で一旦頭打ちとなる可能性も見えてきました。なにしろ、ＯＳＣの５５％というのは２月２３日の６３％以来の高さなのです。もちろん、１月１６日から１９日にかけてのマザーズ指数の上昇局面では７６％にも達しました。しかし、その時は日経２２５平均も１万７千円越えで勢いがついていた時期です。

今回は日経が元気がありません。従って、マザーズ指数など新興市場のみの独歩高では、上昇局面も一応限られると見るのが自然かと思います。しかも、再度の連休入りです。アメリカがどうなるか、為替がどう動くか分かりません。明日の前場はそうした心理からも一旦高値で売っておこうということになるのではないでしょうか。

筆者は、前場でかなりの整理をし３８４５アイフリークでの３０Ｋほどのリカバリーで、含み損を一掃しプラ転にこぎ着けました。

現在の持株は３０７３ダイヤモンドダイニング、４７５７インテリジェンスの「古参銘柄」と、前場の終わりにチョイと試し買いした３８４４コムチュアの３つです。３８４６エイチアイなど寄り付きから３９１Ｋで指しているのに上に行くばかりです。３Ｄのレンダリング技術はやはりその道の人に評価されているのでしょう。

ところで旧来の新興銘柄はやはり地合にもろに影響されて、テクニカルに反発を迎える筈の銘柄でも、出来高が増えずに停滞しているようです。２３８９オプトなどは、じわりとは上げておりますが、生きのいい直近ＩＰＯの値動きの軽さにやはり惹かれてしまいますね。しかし、リスクの大きいこうした株はテクニカル指標を十分に検討しながら、底値近辺での初動で拾うのがセオリーです。そうでないと、２７日の２１３８ウェブドゥジャパンのように、しこり玉の雪崩売りで生き埋めになってしまいます。上がっているからと言って、筆者の家人のように闇雲に飛びつくのは危険です。そこは十分に気を付けて下さい。それから損切りがきちんと出来ないと大きな痛手を受けます。

地合は一見悪そうですが、テクニカルにはきちんと反応して、然るべき銘柄が結構上げているので退屈はしない相場です。これでもいいことにしましょう。