明日の注目銘柄（８．２．０６）

まず市況概況です。

◆マザーズ指数、ヘラクレス指数

　どちらも７月１８日の安値を抜いてきました。ＯＳＣはマザーズ指数が＋７％の４７％、ヘラクレス指数が＋４％の４９％です。特にマザーズ指数は７月１８日以前では７月１０日のＯＳＣ５０％にあと３％で並びます。ヘラクレス指数は、７月１０日のＯＳＣ値に今日で並んでおります。

どちらも騰勢を強めている段階です。これまでも一旦ＯＳＣは５０％から６０％程度までは伸ばした後に調整を喰らっておりますので、今回ももう少し多少の調整は挟みながらも上昇するのではないかと見ております。

◆日経２２５平均

　こちらは－１６円と軽微な下げで終わっておりますが、これにより僅かですがＯＳＣが＋１％の６１％とコンバージェンスしております。ＲＳＩも＋１％の４９％とコンバージェンスです。６０％の後半になるとこれまでの調整色を強めておりますので、そろそろ上値が重くなる時期かと思われます。

そこで、明日の注目銘柄です。

テクニカル用語の簡単解説

１．８９４７ノエル　▲

　公募発表からの最低値は１９６Ｋで７月２８日にマーク。今日は＋４Ｋ終了でＯＳＣは＋４％の３５％と切り返しました。ＲＳＩに至っては＋９％の２８％と明確な切り返しです。明日はここから更に伸ばすかどうかが注目点です。ＰＥＲは約１１倍です。明日は押し目があったとしても２０６Ｋ～２０９Ｋあたりで止まれば、そこからは今日の終値越えがスムーズに運べば後は２４０Ｋあたりまでの真空地帯に入れそうです。

２．３８０７フィスコ　△

　この株は下降トレンドを描きながらも、時折出来高が増えて結構なボラティリティを伴い動くという変な株になりました。まるで引退した世間知らずのボクサーが始めるビジネスのようです。色々と手がけるのですが、どれもこれも昔取った杵柄で当初は流行るのですが、気がついたら閑古鳥が鳴いていたという、よくある凋落のパターンです。この株もそのパターンにそっくりと嵌っておりますが、少し今日の値動きに反発の胎動が見られます。ＯＳＣは２９％→３２％へ、ＲＳＩも１８％→２１％へと上昇していることです。明日は押し目の１６２Ｋまでの下落を凌いで、ＯＳＣも７月２８日の２８％以上で終わっていれば、場の反転と共に意外な活況を呈するかも知れません。そのチャンスを逃がさないためにも注目です。しかし、今日の出来高の７２６株が、更なる衰退の前兆でなければの話です。

３．３８１０サイバーステップ　▲

　この株、指数値は上場来安値です。しかしここまで押されて、ＯＳＣは２８％→３１％へ、ＲＳＩも１９％→２６％へとコンバージェンスしております。明日押し目からの反転のエネルギーは溜まっていると判断します。３９９Ｋという安値は一応意識しておくと良いでしょう。

４．３０３０ハブ　△

　指数値が上場来安値水準となりました。しかし、ＯＳＣは３１％→３２％へと、ＲＳＩも２２％→２４％へとコンバージェンスし、立ち直りの気配を示しております。ここまで下げられた銘柄です。明日は押し目狙いです。２０４ＫというＯＳＣ２９％をマークした日の終値あたりまでの下落は見ておいた方が良いかと思います。まだ単なるパブにしては３１倍のＰＥＲと割高です。よくぞ上場４日目に１０７万の高値を付けたものです。あまり高級でもない単なるパブに久しぶりに行ったからと言って、気前よくチップをはずむにしても、一人に１０万円位に相当するほどの気っぷの良さだったようです。これだから株ばかりしていると世間知らずと周りから揶揄されるのでしょう。このことの反省を踏まえて、明日は身だしなみを整えて、静かにグラスを傾ける位がちょうど良いかも知れません。この手のパブには下手なチップは不要です。

５．４５６５そーせい　▲

　２１５Ｋあたりまで降りてきたら地合との相談で買い。２０７Ｋならなお良し。ＯＳＣは３４％→３６％へ、ＲＳＩも４０％→４６％へと回復。「そーせい」というひらがな社名がこの会社の柔軟性と包容力を現しているようです。ＨＰのＵＲＬを見ると分かりますが、この会社はSOSEIなのです。SOUSEIだとマンション会社になります。SOSEI＝蘇生を意味しているに違いありません。そう思いつつＨＰで社名の由来というのを見ましたら、明治維新の牽引役の長州藩の毛利敬親が財政難の藩を立て直すための改革を行ったそうですが、その時、家臣からの進言には何事にも「そうせい」と言ったそうです。つまり、蘇生ではありませんでした。しかし、「そうせい」と言って家臣を激励することで藩の蘇生を図ったことは言葉の駄洒落かも知れませんが、本人もそれを意図していたことでしょう。バイオ銘柄のリード役ですが、さすがにその一端が、英国においてこの会社が組織している「科学諮問委員会」に現れております。この会社のアドバイザリーボードのようです。聞いたことのない外人がこの委員会に４名参加しております。うち博士号取得者３人。もう１人はスミスクラインの元副社長のようです。スケールが違いますね。この会社。

６．６４２８オオイズミ　▲

　８月４日が１Ｑ決算であることに注意。パチスロ入替特需で囃された銘柄ですが、このところ下落基調を強めております。しかし、ＯＳＣは４４％→４９％へとコンバージェンスし、ＲＳＩは２５％で前日同値と踏ん張ってはおります。

この会社に注目するのは、筆者が最近重視しているテクニカルパターンにずばり当て嵌まるからです。今日は引けに高値を付けております。チョイと押されすぎと皆さんが考え始めているのではないかと推察します。高く始まるようだと思い切って買いから入るのも手かと思います。

７．４７７１エフアンドエム　△

　この株の今日の驚異的な出来高といったらありません。下げている理由は不明。前日下げすぎと見て、ハイエナのごとく集まった方々が、更に更に下げるので買いに入った者から順に損切りに入る、そのため更に下落しそれに惑わされた欲深い方々が後から買いに入る、そして、その買いを見て死屍累々たる死体の中でまだ息のある方が売りに入る。といった、まさに阿鼻叫喚の地獄絵のようでした。こういう修羅場は筆者の愚妻は得意なようです。１２８Ｋ→１３２Ｋで売り抜けたようです。奇跡です。さて、この株ＯＳＣは－５％の２３％まで落ちました。ＲＳＩはまだ２２％です。もうこれまでかと、今日の引けに買いに入った方々、明日は更なる下落があるかも知れませんよ。ＲＳＩが１０％台、ＯＳＣが１０％台に入らないと、このような場合に本当の底打ちにはならないものです。それは７月２７日の９４３８ＭＴＩを見れば分かります。ＯＳＣが１７％、ＲＳＩは５％まで、この株も意味もなく落とされていたのです。Ｆ＆Ｍよりも更に下に無間地獄があったようです。

しかしながら、ＭＴＩが今日ストップ高までぶっ飛ばしたように、いわれなき下落は短期間で調整されるようです。その意味で明日はどこまで落ちるか興味津々です。ＭＴＩのようにはっきりとしたプラ転になってからの買いでも決して遅くはありません。慌てる乞食はもらいが少ないと言うではありませんか。しかしこの株、不自然なまでに２００Ｋ前後で我関せずと孤高の踏ん張りを見せておりましたが、ここにきてガタが急激に来たようです。相場に逆らうとこういう咎を受けるという見本かと。
　
【その他注目銘柄】

・８９９７日本パーキング　あまり同じところに長くいるのは商売柄からか？
・９７５６ＡＳＫＰＬＡＮＮＩＮＧ　元の木阿弥から意地で脱するか？
・８７３８ひまわりＨＤ　咲き乱れる季節になりましたが、下ばかり向いております。
・９９１６バイタルネット　今日上げるはずが上げ不足でした。
・３７１３ネットマークス　不可解な動きです。テクニカルには更に良くなる。
・８８９４原弘産　もうひと花咲かせることができるか？
・５４８０冶金工業　どうした老舗。平金にここまで置いて行かれることはない。

以上です。今振り返れば先週の２７日あたりが絶好の買い場でした。その日のブログにもその旨は書いたのですが、現実には底では買えませんでした。それは何故か？　簡単です。底打ちするまで底が見えないからです。ということは、底打ちをいかにして素早く察知するかというのが、一番難解でもあり極めるべき事かと改めて思っております。その手がかりは既にこれまでのテクニカル分析で得てはいるのですが、どうしても実際のトレードになると木を見て森を見ずになってしまうのです。それを回避するには、この際、数日のスイングトレードに思い切って代えなければならないかも知れないと思うようになってきました。

新興市場切り返しましたね。

朝の下げでどうなることかと一時は思いましたが、マザーズ指数もヘラクレス指数も、結局は僅かな下げから上昇に転じました。これは、昨日の日経２２５平均のＯＳＣが６％も下げており、この影響でシカゴの２２５先物が２５円高で始まっていたにもかかわらず、少々のテクニカル調整を余儀なくされたためと思われます。

前場は昨日仕込んでいた９４２４日本通信と３７１３ネットマークスを利確しました。日本通信は場が下げに転じるリスクを考え、少し控えめの５３０００円で指しておりましたが、これは７月２１日の安値の５３１００円を意識してのものでした。あっさりと５４２００円まで行きましたが、７月１８日の安値の５４７００円を今日抜けなければ、一旦揉み合う展開と考えた方が良さそうです。その１つの兆候が前場の終わり頃の急激な下げです。５２９００円まで下げられております。この時は４３４０シンプレクス・テクノロジーも６２６００円まで－１０００円レベルまで下げられておりました。

この時の理由を詮索しましたが、要するに日経先物が１０時１６分に１５５４０円という今日の高値を付けてから、１０時半頃に１５４７０円まで「急落」したためだと思われます。しかし、そこからは再度１５５４０円近辺まで切り返しておりますので、新興市場の銘柄も切り返しがありました。しかし、この日経の先物、今日はノコギリ山の頂点を２つ形成し、今ちょうど下りの６合目あたりの描画に入っているようです。９時につけた１５３８０円に後場はどんどんと近づいていくのではないかと思っております。この流れによく注意して売買を行うことが必要なようですね。

天の邪鬼の筆者としては、このところ膠着している感がある３０４１ビューティ花壇を試し買いしました。３分足で見ると、この株の先週２６日あたりからの頂点は３５９Ｋでした。それを抜けて３６３Ｋを付けた時に３６１Ｋで思わず買ってしまいました。しかし、これはＶＷＡＰからの乖離という点では、少し高値掴みだったようです。ＶＷＡＰは３５５Ｋです。しかし、ＯＳＣ面では、７月２１日につけた２３％というこの株の直近最低値の時の終値がくしくも３５９Ｋでした。この３５９Ｋをいざ抜いたという段階でしたので飛びつきましたが、本来はもっと前からマークをかけておき、今日の安値３４８Ｋから前日安値の３５０Ｋを抜いた段階での買いが正解だったのでしょうね。そういう目で、この株の今日のチャートの動きを見ると、９時１０分の３４８Ｋの安値からＶＷＡＰを抜いて一旦３５５Ｋまで切り返し、その後の押し目でＶＷＡＰを僅かに割り込むも、３５０Ｋはきっちりと底値として意識され、そこからは３６３Ｋまではほぼ一直線での切り返しが見えます。

こうして個別銘柄の動きをみても、市場全体の朝の動きに連動し、そしてこの株固有の底値が意識され、といった具合に大中小の入れ物がそれぞれ入れ子構造になっているのがよく分かります。この入れ子構造の特徴をよく読みながらトレードをすれば、あまり損失を抱え込むことがないのは明らかです。後は帰納法的にはこうした後講釈はいくらでも出来るのですが、問題は先読みをそれまでのデータをよりどころにして如何に正確に行えるかということですが、あまり精緻に考えすぎてもうまく行かないことは、昨日３０７Ｋで手放してしまった３７７６ブロードバンドタワーをみても明らかです。この株は５分足という少し長いレンジのチャートで見ると、昨日から今日の９時５分までの押し目は、７月２７日の９時２５分につけた安値２７０Ｋからの上昇トレンドの線上にきちんと乗っかっておりました。この株は短期的には７月２５日の高値の３１５Ｋというのが意識されるところでした。今日は前場で７月１８日の高値の３３９Ｋまでも抜いておりますので、一旦達成感が出ての調整過程に入っているようです。

個別の株の値動きでもこうした複雑な要因が混ざり合っての値動きですので、全くそうした予備知識なしで徒手空拳で相場に向かっても勝てる確率は限りなく低くなるのが今の相場です。筆者もジリジリとしか残高が増えていきません。リスクを小さくしながらのトレードに今のところは徹しているためです。思い切っていきたいのですが、こうした動きを瞬時に判断できるだけのツールがまだうまく駆使できていませんので、それはまだ差し控えております。まあ、勇気がないだけかも知れません。しかし、蛮勇を奮うことは株式市場においては禁物です。相手は巨大な投資機構と不確実な世界経済です。蛮勇などひとたまりもありません。